Gold setzt Gewinne fort, während Dollar und Staatsanleihenrenditen zurückgehen

Gold stieg am Donnerstag über 4.400 Dollar pro Unze und setzte den Rückgang der vorherigen Sitzung fort, da ein Rückgang des Dollars und der Staatsanleihenrenditen etwas Erleichterung verschaffte. Der Präsident der New Yorker Federal Reserve, John Williams, sagte, es gebe Hinweise darauf, dass die Inflation weiterhin nachlässt, da die Auswirkungen der Zölle nachlassen, während höhere Energiepreise noch nicht auf andere Dienstleistungen übergegriffen haben. Daten vom Mittwoch zeigten ebenfalls, dass das Wachstum der privaten Beschäftigung in den USA im August langsamer wurde. Dennoch preisen die Märkte eine Wahrscheinlichkeit von etwa zwei Dritteln für eine Zinserhöhung der Fed später in diesem Monat ein, nachdem Vorsitzender Kevin Warsh am Freitag eine hawkische Bemerkung gemacht hatte. Anderswo hielten die Ölpreise ihren Anstieg an, nachdem Präsident Donald Trump sagte, die neuesten Angriffe auf den Iran würden von kurzer Dauer sein, während er andeutete, dass die USA bereit für weitere Angriffe seien, was die Inflationssorgen minderte und zusätzliche Unterstützung für Gold bot.

Gold stieg am Mittwoch im Nachmittagshandel über 4.360 USD pro Unze und erholte sich von einem fast einmonatigen Tief, das zuvor erreicht wurde, da der USD und die Treasury-Renditen von den jüngsten Höchstständen zurückgingen, während die Anleger auf die US-Arbeitsmarktdaten am Freitag warteten, um weitere Hinweise auf den geldpolitischen Kurs der Federal Reserve zu erhalten. Die Ölpreise erreichten frische Sechs-Wochen-Höchststände, da Händler die erhöhten Versorgungsrisiken durch die anhaltenden Konflikte im Nahen Osten gegen Anzeichen abwogen, dass Rohöl weiterhin den Markt erreichte. In der Zwischenzeit zeigte der neueste ADP-Bericht, dass US-amerikanische Privatunternehmen im August 38.000 Arbeitsplätze geschaffen haben, der schwächste Anstieg seit Januar und unter den Erwartungen von 47.000, was auf eine breitere Abkühlung des Arbeitsmarktes hindeutet. Die Märkte preisen nun eine 66%ige Wahrscheinlichkeit für eine Zinserhöhung der Fed im September ein, gegenüber etwa 40% vor einer Woche, laut dem CME FedWatch Tool. Anderswo teilte die niederländische Zentralbank mit, dass sie in den letzten sechs Monaten 86 metrische Tonnen Gold von New York und Ottawa nach London transferiert hat, um die Handelbarkeit zu verbessern und die Krisenbereitschaft zu stärken.

Gold stabilisierte sich am Mittwoch bei etwa 4.330 $ pro Unze, nachdem ein kürzlicher Verkaufsdruck den Goldpreis auf den niedrigsten Stand seit mehr als drei Wochen gedrückt hatte, während Investoren die Aussichten für die Zinssätze der Federal Reserve nach einer Pause im Ölpreisanstieg und schwächer als erwarteten US-Arbeitsmarktdaten neu bewerteten. US-amerikanische Privatunternehmen fügten im August 38.000 Arbeitsplätze hinzu, der schwächste Anstieg seit Januar und unter den Erwartungen von 47.000, was auf eine breitere Abkühlung des Arbeitsmarktes hindeutet. Die Märkte preisen nun eine 66%ige Wahrscheinlichkeit für eine Zinserhöhung der Fed im September ein, verglichen mit etwa 40% vor einer Woche, laut dem CME FedWatch Tool. Gold blieb unter Druck, da der Dollar nahe einem Zwei-Wochen-Hoch verharrte, unterstützt durch die Nachfrage nach sicheren Anlagen angesichts der Bedenken über die wirtschaftlichen Auswirkungen des Energieschocks und divergierender geldpolitischer Wege. Die USA gaben bekannt, dass sie über Nacht Luftangriffe auf Ziele im Iran gestartet hatten, was eine Vergeltung aus Teheran auslöste und die schwerste Eskalation zwischen den beiden Ländern seit Wochen darstellt.